GRÁFICO MENSAL
Em tendência clara de alta, desde o final do ano de 2008, sendo possível de se traçar no gráfico as LTAs primária, secundária e terciária.
E, unindo a LTA terciária à linha que registra a máxima do mês de julho de 2019, em R$ 38,30, temos o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, na qual teve a ativação da projeção deste padrão gráfico com o rompimento da linha superior do triângulo no mês de abril de 2023. A sua projeção tem como alvo R$ 60,92.
No entanto, o IFR já se encontra em região de sobrecompra, o que nos indica uma possível reversão de tendência à tendência de alta.
GRÁFICO SEMANAL
No gráfico semanal, vê-se que o price action segue em tendência de alta dentro de um canal ascendente, desde a mínima registrada na semana do dia 12/12/2022.
A partir da semana do dia 19/06/2023 até a semana do dia 20/11/2023, observa-se a formação do padrão gráfico “Pires”, em continuidade da tendência de alta.
Já, a partir da mínima da semana do dia 02/01/2024, observa-se que há o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, ainda em formação, tendo a sua máxima histórica registrada na semana do dia 26/02/2024, aos R$ 58,72, como sua principal linha de resistência.
Da mesma forma, conforme visto no gráfico mensal, o IFR segue em região de sobrecompra também no gráfico semanal, o que nos indica possível reversão de tendência de baixa. Ou seja, o padrão gráfico identificado como sendo o “Triângulo Ascendente”, pode vir a ser um padrão de reversão de baixa, mas há de depender para qual lado o price action irá romper.
GRÁFICO DIÁRIO
No gráfico diário, é possível de se ver o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, ainda em formação, com maiores detalhes.
Tanto a linha inferior do triângulo, quanto a sua linha superior, segue tendo uma importância relevante, para nos apontar qual direção o price action virá a tomar com mais força: se em continuidade da tendência de alta, romperá a linha superior do triângulo; se em reversão de tendência de baixa, romperá a linha inferior do triângulo.
No entanto, a LTA que forma o canal ascendente, segue sendo sua linha principal de suporte, seguida pela MMA-200.
E o IFR segue em tendência de baixa, ainda longe de sua região de sobrevenda, o que nos ajuda a confirmar possível reversão de tendência de baixa, ou lateralização na região onde o triângulo ascendente segue em formação.
INDICADORES DE VALUATION
LPA = 11,62
VPA = 57,82
VALOR INTRÍNSECO = R$ 122,95
VALOR MÁXIMO DE COMPRA = R$ 61,47
Portanto, o preço atual de BBAS3 segue bem abaixo de seu valor intrínseco, mantendo grande margem de segurança, frente ao seu valor intrínseco.
P/VP = 0,98 (ideal é estar abaixo de 1,50)
P/L = 4,89 (ideal é estar abaixo de 15,00)
Os indicadores P/VP e P/L estão dentro dos parâmetros exigidos.
BALANÇO PATRIMONIAL
BBAS3 não possui condição financeira suficientemente forte. Apesar de seu ativo circulante (R$ 68.826.279.000,00) ser maior do que seu passivo circulante (R$ 2.764.797.000,00), seu capital de giro (ativo circulante menos passivo circulante, R$ 66.061.482.000,00) não é maior do que seu passivo não circulante (R$ 1.753.201.995.000,00).
No entanto, BBAS3 possui estabilidade de lucros em sua receita líquida, já que apresentou lucro líquido em sua receita dos últimos 10 anos. E, também possui um ótimo histórico de dividendos, realizado o pagamento de dividendos todos os anos desde 2007.
Em tendência clara de alta, desde o final do ano de 2008, sendo possível de se traçar no gráfico as LTAs primária, secundária e terciária.
E, unindo a LTA terciária à linha que registra a máxima do mês de julho de 2019, em R$ 38,30, temos o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, na qual teve a ativação da projeção deste padrão gráfico com o rompimento da linha superior do triângulo no mês de abril de 2023. A sua projeção tem como alvo R$ 60,92.
No entanto, o IFR já se encontra em região de sobrecompra, o que nos indica uma possível reversão de tendência à tendência de alta.
GRÁFICO SEMANAL
No gráfico semanal, vê-se que o price action segue em tendência de alta dentro de um canal ascendente, desde a mínima registrada na semana do dia 12/12/2022.
A partir da semana do dia 19/06/2023 até a semana do dia 20/11/2023, observa-se a formação do padrão gráfico “Pires”, em continuidade da tendência de alta.
Já, a partir da mínima da semana do dia 02/01/2024, observa-se que há o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, ainda em formação, tendo a sua máxima histórica registrada na semana do dia 26/02/2024, aos R$ 58,72, como sua principal linha de resistência.
Da mesma forma, conforme visto no gráfico mensal, o IFR segue em região de sobrecompra também no gráfico semanal, o que nos indica possível reversão de tendência de baixa. Ou seja, o padrão gráfico identificado como sendo o “Triângulo Ascendente”, pode vir a ser um padrão de reversão de baixa, mas há de depender para qual lado o price action irá romper.
GRÁFICO DIÁRIO
No gráfico diário, é possível de se ver o padrão gráfico “Triângulo Ascendente”, ainda em formação, com maiores detalhes.
Tanto a linha inferior do triângulo, quanto a sua linha superior, segue tendo uma importância relevante, para nos apontar qual direção o price action virá a tomar com mais força: se em continuidade da tendência de alta, romperá a linha superior do triângulo; se em reversão de tendência de baixa, romperá a linha inferior do triângulo.
No entanto, a LTA que forma o canal ascendente, segue sendo sua linha principal de suporte, seguida pela MMA-200.
E o IFR segue em tendência de baixa, ainda longe de sua região de sobrevenda, o que nos ajuda a confirmar possível reversão de tendência de baixa, ou lateralização na região onde o triângulo ascendente segue em formação.
INDICADORES DE VALUATION
LPA = 11,62
VPA = 57,82
VALOR INTRÍNSECO = R$ 122,95
VALOR MÁXIMO DE COMPRA = R$ 61,47
Portanto, o preço atual de BBAS3 segue bem abaixo de seu valor intrínseco, mantendo grande margem de segurança, frente ao seu valor intrínseco.
P/VP = 0,98 (ideal é estar abaixo de 1,50)
P/L = 4,89 (ideal é estar abaixo de 15,00)
Os indicadores P/VP e P/L estão dentro dos parâmetros exigidos.
BALANÇO PATRIMONIAL
BBAS3 não possui condição financeira suficientemente forte. Apesar de seu ativo circulante (R$ 68.826.279.000,00) ser maior do que seu passivo circulante (R$ 2.764.797.000,00), seu capital de giro (ativo circulante menos passivo circulante, R$ 66.061.482.000,00) não é maior do que seu passivo não circulante (R$ 1.753.201.995.000,00).
No entanto, BBAS3 possui estabilidade de lucros em sua receita líquida, já que apresentou lucro líquido em sua receita dos últimos 10 anos. E, também possui um ótimo histórico de dividendos, realizado o pagamento de dividendos todos os anos desde 2007.