OPEN-SOURCE SCRIPT
Median Absolute Deviation Filtered SMA & BB
Median Absolute Deviation (MAD) is a robust measurement of variability and more resilient against outliers and small samples.
This experiment uses MAD as a means of filtering outliers from an SMA calculation. First we construct the equivalent of a Bollinger Band, but based on the median as the basis and a multiple(k) of MAD as the outlier cutoff.
k can be set a number of ways. As a simple multiple (3 - very conservative / 2.5 - moderately conservative / 2 - poorly conservative). Alternatively MAD can be used as an estimator of standard deviation by using a multiple of 1.4826 (SD1 - 1.4826 / SD2 - 2.9652 / SD3 - 4.4478).
Once we have a cutoff range an SMA is calculated with the outliers filtered out. Additionally a Bollinger band can be output using the filtered SMA as the basis and a multiple of the MAD instead of SD for the bands.
This experiment uses MAD as a means of filtering outliers from an SMA calculation. First we construct the equivalent of a Bollinger Band, but based on the median as the basis and a multiple(k) of MAD as the outlier cutoff.
k can be set a number of ways. As a simple multiple (3 - very conservative / 2.5 - moderately conservative / 2 - poorly conservative). Alternatively MAD can be used as an estimator of standard deviation by using a multiple of 1.4826 (SD1 - 1.4826 / SD2 - 2.9652 / SD3 - 4.4478).
Once we have a cutoff range an SMA is calculated with the outliers filtered out. Additionally a Bollinger band can be output using the filtered SMA as the basis and a multiple of the MAD instead of SD for the bands.
Skrip open-source
Dengan semangat TradingView yang sesungguhnya, penulis skrip ini telah menjadikannya sumber terbuka, sehingga para trader dapat meninjau dan memverifikasi fungsinya. Hormat untuk penulisnya! Meskipun anda dapat menggunakannya secara gratis, ingatlah bahwa penerbitan ulang kode tersebut tunduk pada Tata Tertib kami.
Pernyataan Penyangkalan
Informasi dan publikasi tidak dimaksudkan untuk menjadi, dan bukan merupakan saran keuangan, investasi, perdagangan, atau rekomendasi lainnya yang diberikan atau didukung oleh TradingView. Baca selengkapnya di Persyaratan Penggunaan.
Skrip open-source
Dengan semangat TradingView yang sesungguhnya, penulis skrip ini telah menjadikannya sumber terbuka, sehingga para trader dapat meninjau dan memverifikasi fungsinya. Hormat untuk penulisnya! Meskipun anda dapat menggunakannya secara gratis, ingatlah bahwa penerbitan ulang kode tersebut tunduk pada Tata Tertib kami.
Pernyataan Penyangkalan
Informasi dan publikasi tidak dimaksudkan untuk menjadi, dan bukan merupakan saran keuangan, investasi, perdagangan, atau rekomendasi lainnya yang diberikan atau didukung oleh TradingView. Baca selengkapnya di Persyaratan Penggunaan.