Analyse de la tendance de l'or la semaine prochaine :

9 Feb

Cette semaine, le marché de l'or a poursuivi sa forte tendance à la hausse. Poussé par de multiples facteurs positifs, le prix a augmenté pour la sixième semaine consécutive et a atteint un record de 2 886,65 $ lors des échanges. Les principaux facteurs moteurs sont les suivants : Augmentation de la demande de valeurs refuges : L'incertitude politique et économique mondiale s'est accrue, en particulier l'annonce par le président américain Trump de tarifs supplémentaires sur le Mexique et le Canada. Bien qu'elle ait été temporairement retardée d'un mois, la forte incertitude du marché a rendu la demande d'or des investisseurs toujours forte. La banque centrale augmente ses réserves d'or : La Banque populaire de Chine continue d'augmenter ses réserves d'or. Elle a augmenté ses réserves d'or pendant trois mois consécutifs depuis juillet de l'année dernière. En janvier, elle a acheté cinq tonnes d'or, portant ses réserves d'or à 2 285 tonnes. Bien que les réserves d'or ne représentent que 5 % des réserves de change, cette augmentation continue des achats indique que la Chine pourrait continuer à augmenter la proportion de ses réserves d'or à l'avenir.

FrançaisPerspectives du marché la semaine prochaine
La semaine prochaine, le marché de l'or sera toujours étroitement affecté par la situation économique et politique mondiale. Les principaux points forts comprennent : Données de l'IPC américain : Les États-Unis publieront l'indice des prix à la consommation (IPC) pour janvier, qui deviendra le centre d'attention du marché la semaine prochaine. Si les données de l'IPC sont solides, elles pourraient accroître les attentes du marché quant à une hausse des taux d'intérêt par la Fed, ce qui à son tour exercera une pression sur les prix de l'or. Au contraire, si les données d'inflation sont faibles, elles pourraient soutenir davantage la hausse des prix de l'or. Situation politique à Washington : Les nouvelles mesures de l'administration Trump sur les tarifs douaniers restent un facteur important affectant le sentiment du marché. Bien que Trump ait temporairement retardé les mesures tarifaires sur le Mexique et le Canada, cela ne signifie pas que la question des tarifs douaniers a été résolue, et les investisseurs doivent prêter une attention particulière à l'évolution de la situation. Données économiques mondiales : Les données sur l'emploi dans la zone euro et les données de l'IPC et de l'IPP de la Chine affecteront également le sentiment du marché mondial, ce qui aura à son tour un impact sur les prix de l'or. Comme l'incertitude commerciale peut conduire à une incertitude accrue continue sur les marchés mondiaux, la demande d'or en tant qu'actif refuge devrait rester à un niveau élevé.

Analyse technique :
D'un point de vue d'analyse technique, le marché de l'or se trouve à un tournant critique. En février 2025, des facteurs tels que le paysage économique mondial, la politique monétaire, les risques géopolitiques et les niveaux d'inflation ont façonné conjointement la tendance à la hausse de l'or.

Graphique hebdomadaire : La ligne hebdomadaire de cette semaine a enregistré une ligne positive avec une ombre supérieure, formant un arrangement favorable sur six jours. Le prix actuel évolue au-dessus de la trajectoire supérieure des bandes de Bollinger, et la moyenne mobile à court terme maintient un croisement doré et se développe à la hausse. Il va de soi que cela sera propice au renforcement continu des haussiers, de sorte que le graphique hebdomadaire est toujours principalement haussier.

Graphique journalier : Bien que la ligne journalière ait enregistré une ligne positive hier, la longue ligne d'ombre supérieure ne peut être ignorée, car cela montre que le prix de l'or a rencontré une forte résistance dans la zone 2886. Heureusement, les indicateurs à court terme sont toujours disposés selon un modèle haussier, la moyenne mobile à court terme s'étend vers le haut et forme un support solide dans la zone 2848-2850. De plus, les bandes de Bollinger s'ouvrent globalement vers le haut et le motif de croix dorée de l'indicateur MACD fournit un soutien aux haussiers. Par conséquent, l'idée principale d'aller long à une position basse sur le graphique journalier est toujours là.

Graphique de 4 heures : Affectée par la hausse et la baisse des prix de l'or, la moyenne mobile sur 5 jours de la moyenne mobile à court terme s'est orientée vers le bas, ce qui a également conduit à une résistance à court terme à l'ouverture de la semaine prochaine. De plus, la force haussière est évidemment insuffisante, ce qui peut se refléter dans le retracement rapide du point haut près de 2860. De plus, la dynamique à la hausse des indicateurs à court terme n'est pas forte et l'indicateur MACD forme à nouveau un croisement mort vers le bas. Par conséquent, en général, le mouvement à la hausse du graphique de 4 heures doit être considéré comme une correction du point haut.

Résumé
Dans l'ensemble, le marché de l'or a enregistré une forte performance cette semaine, établissant un record, principalement grâce à la demande de valeurs refuges, à la faiblesse des données sur les emplois non agricoles aux États-Unis et au maintien des avoirs en or des banques centrales mondiales. L'incertitude du marché reste le principal moteur de la hausse de l'or. Les tensions géopolitiques et les faibles attentes concernant l'économie mondiale ont conduit les investisseurs à chercher à allouer des actifs dans des valeurs refuges telles que l'or. Avec l'évolution des données économiques américaines et de la situation politique mondiale la semaine prochaine, le marché de l'or sera confronté à de nouveaux défis et opportunités, mais avec l'achat continu d'or par les banques centrales mondiales et la demande continue de valeurs refuges, les prix de l'or ont encore une grande marge de croissance.

Stratégie opérationnelle :
En général, notre équipe d'analystes professionnels et expérimentés de l'or recommande que l'opération à court terme de l'or la semaine prochaine soit principalement une vente à découvert sur les rebonds, complétée par une vente à long terme sur les replis. L'accent à court terme supérieur est mis sur la ligne de résistance 2882-2887, et l'accent à court terme inférieur est mis sur la ligne de support 2835-2830.

La stratégie opérationnelle spécifique est la suivante :

Lorsque l'or rebondit, vente à découvert à 2 882-2 887, stop loss à 2 892, objectif autour de 2 870-2 860, percée à 2 850 ; continuer à maintenir s'il tombe en dessous !

Lorsque l'or retombe, position longue à 2 840-2 845 et couverture des positions à 2 835 lorsque l'or retombe, stop loss à 2 830, objectif 2 888-2 890 ;

10 Feb

Trade aktif

Français:
Analyse de la dernière tendance du marché de l'or :

Analyse des actualités sur l'or : L'or au comptant a dépassé les 2 900 dollars l'once lors de la séance européenne de lundi (10 février), avec une hausse quotidienne de 1,34 %. Les inquiétudes du marché concernant les propos du président américain Trump sur les tarifs douaniers ont continué de fermenter. Dans le même temps, les données économiques américaines ont renforcé l'attente que la Réserve fédérale maintienne des taux d'intérêt élevés. Les propriétés de valeur refuge et anti-inflationniste de l'or ont conjointement poussé les prix de l'or à la hausse. L'aversion au risque sur le marché mondial s'est intensifiée et les investisseurs se méfient de l'incertitude économique que pourrait entraîner la politique tarifaire de Trump. Plus tôt, Trump avait annoncé son intention d'imposer un tarif de 25 % sur toutes les importations d'acier et d'aluminium, et avait déclaré qu'il mettrait en œuvre une politique tarifaire réciproque sur tous les pays. Cette déclaration a exacerbé les inquiétudes du marché concernant les tensions commerciales mondiales, incitant les fonds à affluer vers des actifs refuges tels que l'or. En outre, le marché est attentif aux données de l'IPC américain qui seront publiées cette semaine et au témoignage du président de la Réserve fédérale Powell devant le Congrès. On s'attend à ce que ces deux événements fournissent de nouvelles indications sur la tendance de l'or.

Le marché se concentrera cette semaine sur le témoignage du président de la Réserve fédérale Powell devant le Congrès et sur les données de l'IPC américain pour janvier. Si les données sur l'inflation sont plus fortes que prévu, elles renforceront encore la position de la Fed de maintenir des taux d'intérêt élevés, soutenant ainsi le dollar américain, ce qui pourrait exercer une certaine pression sur l'or à court terme. Cependant, du point de vue de la tendance à long terme, les inquiétudes du marché concernant l'incertitude économique mondiale existent toujours et la demande d'or comme valeur refuge pourrait se poursuivre. À court terme, la performance des prix de l'or autour de 2 900 $ sera la clé de l'attention du marché. S'il parvient à franchir efficacement la barre, la série de gains actuelle pourrait se poursuivre.

Pourquoi l'or continue-t-il d'augmenter ?

La forte percée récente de l'or est principalement liée à des facteurs d'aversion au risque macroéconomiques et géopolitiques, principalement trois facteurs de prix : la pression potentielle de rebond de l'inflation aux États-Unis, les attentes accrues de baisse des taux d'intérêt dans le cadre de la déclaration neutre de la Réserve fédérale et l'augmentation des avoirs en or des banques centrales mondiales. Sous la combinaison de ces trois variables, le prix de l'or continue de rester fort.

1. Conflit géopolitique : la guerre tarifaire sino-américaine a refait surface et l'aversion au risque a grimpé en flèche !

Les conflits géopolitiques se sont intensifiés, la guerre tarifaire sino-américaine a repris et l'aversion au risque a grimpé en flèche. Le dicton « achetez de l'or en période de troubles » est réapparu, et les investisseurs se sont tournés vers l'or pour éviter le risque, et les prix de l'or ont grimpé en flèche à court terme. Au début de 2025, les États-Unis ont imposé des droits de douane sur les produits chinois et canadiens, et la Chine a riposté. Les frictions commerciales ont exacerbé l'incertitude économique mondiale. L'or est devenu un « refuge » pour les fonds, et la forte demande a fait grimper les prix de l'or.

2. La Fed a abaissé les taux d'intérêt : le coût de détention de l'or est réduit !

La Fed devrait baisser les taux d'intérêt, réduisant ainsi le coût de détention de l'or. L'histoire montre que les prix de l'or se comportent bien pendant les cycles de baisse des taux d'intérêt.

Dans le même temps, les baisses des taux d'intérêt s'accompagnent généralement d'une augmentation de la masse monétaire, ce qui peut entraîner une hausse des prix et déclencher l'inflation. L'or a des propriétés anti-inflationnistes. En cas d'anticipations d'inflation, sa valeur d'investissement sera encore plus mise en évidence, faisant ainsi grimper les prix de l'or.

3. Les banques centrales mondiales achètent de l'or à un rythme effréné, avec une demande annuelle de près de 5 000 tonnes !

Les données du World Gold Council montrent qu'en 2024, les banques centrales mondiales s'arrachent l'or à un rythme record : les achats ont dépassé 1 000 tonnes pendant trois années consécutives, et ont accéléré à 333 tonnes au quatrième trimestre, avec une demande totale annuelle de 4 974 tonnes. La demande d'or de la banque centrale semble être « sans fin ».

Analyse technique de l'or : Aujourd'hui, lundi, l'or a de nouveau atteint un record. À ce jour, l'or a dépassé la barre des 2906. L'or maintient actuellement une forte tendance oscillante dans la tendance quotidienne. La ligne K quotidienne continue de suivre la moyenne mobile à court terme et le prix montre des signes de sortie progressive de la plage d'oscillation de haut niveau. Il n'y a aucun signe de pic dans la tendance quotidienne pour le moment. Aujourd'hui, il est extrêmement fort dans une hausse cyclique. Dans ce type de transaction basée sur le temps, le prix n'est pas la clé, la clé est le temps. En même temps, cette hausse est complètement un modèle de vente à découvert forcé, qui est facile à monter mais difficile à descendre. Ne considérez pas l'idée de vente à découvert. De plus, à ce rythme, même si les longs ouvrent bas le matin, il n'y a pas beaucoup de risque de retracement. Continuez à regarder la deuxième hausse.

Dans la tendance de niveau de 4 heures de l'or, le prix est sorti de la précédente plage d'oscillation de haut niveau. Les marchés européens et américains seront attentifs à la présence d'une deuxième tendance à la hausse après la confirmation du retracement. Dans la tendance à court terme, faites attention au support autour de 2880 ci-dessous. Dans la tendance de niveau horaire, la ligne K maintient essentiellement une tendance à la hausse le long de la moyenne mobile à court terme, et il n'y a pratiquement pas de retracement au cours de la journée. Si vous souhaitez vendre à découvert, vous devez au moins attendre qu'il y ait des signes de pic à court terme dans la tendance du cycle à petit niveau et faire attention aux ajustements à court terme. Dans l'ensemble, notre équipe d'analystes professionnels et seniors de l'or recommande que le fonctionnement à court terme de l'or aujourd'hui soit principalement basé sur des rappels et des rebonds à court terme. L'accent à court terme sur la résistance supérieure de 2915-2920 et l'accent à court terme sur le support inférieur de 2885-2880.

Idées d'opérations sur l'or :
L'or retombe à 2878-2880 et passe long, stop loss 2873, objectif 2905-2910 ;

10 Feb

Trading ditutup: target tercapai

Français:
Analyse de la dernière tendance du marché de l'or :

Sur la tendance de 4 heures de l'or, le prix est sorti de la précédente fourchette haute et volatile. Sur le marché européen et américain, nous serons attentifs à la présence d'une deuxième tendance à la hausse après la confirmation du retracement. Dans la tendance à court terme, nous prêterons attention au support autour de 2890 ci-dessous. Au niveau horaire, la ligne K maintient essentiellement une tendance à la hausse le long de la moyenne mobile à court terme, et il n'y a pratiquement pas de recul pendant la journée. Si vous souhaitez être short à court terme, vous devez au moins attendre qu'il y ait des signes de pic à court terme dans la tendance du cycle à petit niveau et faire attention aux ajustements à court terme. Dans l'ensemble, l'opération à court terme de l'or d'aujourd'hui est basée sur une équipe d'analystes professionnels et seniors de l'or qui recommandent principalement d'acheter sur les replis, complétés par des ventes à découvert sur les rebonds. L'objectif à court terme supérieur est la résistance de première ligne 2920-2925, et l'objectif à court terme inférieur est le support de première ligne 2890-2885.

Stratégie de trading sur l'or du jour :
Suggestion d'opération 1 : prenez une position longue lorsque l'or revient autour de 2887-85, avec une perte de 2878, et l'objectif est de 2900. Continuez à maintenir la position de percée et recherchez 2920 !

Suggestion d'opération 2 : essayez de vendre à découvert l'or à 2908-2910 (un cinquième des fonds entrent sur le marché). Si l'or franchit 2920, couvrez un cinquième de la position, stoppez la perte à 2925, ciblez 2900-2890, continuez à maintenir si elle franchit