Rata-Rata Rentang Sebenarnya / Average True Range (ATR)

Definisi

Rata-Rata Rentang Sebenarnya / Average True Range (ATR) adalah alat yang digunakan dalam analisis teknikal untuk mengukur volatilitas. Tidak seperti kebanyakan indikator populer saat ini, ATR tidak digunakan untuk menunjukkan arah harga. Alih-alih, ini adalah metrik yang digunakan semata-mata untuk mengukur volatilitas, terutama volatilitas yang disebabkan oleh gap pada harga atau pembatasana pergerakan..

Sejarah

J. Welles Wilder menciptakan ATR dan menampilkannya dalam bukunya New Concepts in Technical Trading Systems. Buku ini diterbitkan pada tahun 1978 dan juga menampilkan beberapa indikator klasiknya seperti; Indeks Kekuatan Relatif, Indeks Arah Rata-Rata dan Parabolic SAR. Sama seperti indikator yang disebutkan diatas, ATR masih banyak digunakan dan memiliki kepentingan besar dalam dunia analisis teknikal.

Kalkulasi

Untuk menghitung ATR, Rentang Sebenarnya perlu diketahui sebelumnya. Rentang Sebenarnya memperhitungkan rentang tertinggi / terendah periode terkini serta penutupan periode sebelumnya jika diperlukan. Ada tiga perhitungan yang harus diselesaikan dan kemudian dibandingkan satu dengan yang lainnya. Rentang Sebenarnya adalah yang terbesar dari yang berikut ini::

The Current Period High minus (-) Current Period Low
The Absolute Value (abs) of the Current Period High minus (-) The Previous Period Close
The Absolute Value (abs) of the Current Period Low minus (-) The Previous Period Close

true range = max[(high - low), abs(high - previous close), abs (low - previous close)]

*Nilai Absolut digunakan karena ATR tidak mengukur arah harga, hanya volatilitas. Oleh karenanya, tidak boleh terdapat nilai negatif. *Setelah anda mendapatkan Rentang Sebenarnya, Rata-Rata Rentang Sebenarnya/Average True Range dapat di plot. ATR adalah sebuah Rata-Rata Pergerakan Eksponensial dari Rentang Sebenarnya.

Dasar-Dasar

Rata-Rata Rentang Sebenarnya/Average True Range adalah garis yang diplot terus menerus yang biasanya disimpan di bawah jendela chart harga utama. Cara menafsirkan Rata-Rata Rentang Sebenarnya adalah semakin tinggi nilai ATR, maka semakin tinggi tingkat volatilitasnya.

Periode kilas balik untuk digunakan dapat diatur sesuai dengan kebutuhan, meski demikian, 14 hari adalah yang paling umum digunakan.
ATR dapat digunakan di periode-periode yang beragam (harian, mingguan, intrahari etc.) meskipun, harian, adalah yang paling umum digunakan.

Apa yang perlu diperhatikan

Pengukuran Kekuatan Pergerakan

Seperti yang disebutkan sebelumnya, Rata-Rata Rentang Sebenarnya tidak memperhitungkan arah harga, oleh karena itu, indikator ini tidak digunakan sebagai indikator aktif untuk memprediksi pergerakan di masa depan. Sebaliknya, ini sangat berguna dalam mengukur kekuatan suatu gerakan. Misalnya, jika harga sekuritas bergerak atau berbalik, baik Bullish atau Bearish, biasanya akan ada peningkatan volatilitas. Dalam hal ini, ATR akan meningkat. Ini dapat digunakan sebagai cara untuk mengukur kekuatan gerakan yang mendasarinya. Semakin volatilitas dalam sebuah pergerakan yang besar, semakin banyak minat atau tekanan yang memperkuat langkah itu.

Di sisi lain, selama periode pergerakan sideways yang berkelanjutan, volatilitas seringkali rendah. Ini bisa membantu dalam penemuan rentang dalam trading

Penggunaan Nilai Absolut

Fakta bahwa ATR dihitung menggunakan nilai absolut dari selisih harga adalah sesuatu yang tidak boleh diabaikan. Ini relevan karena itu berarti bahwa sekuritas dengan nilai harga yang lebih tinggi secara inheren akan memiliki nilai ATR yang lebih tinggi. Demikian juga, sekuritas dengan nilai harga yang lebih rendah akan memiliki nilai ATR yang lebih rendah. Konsekuensinya adalah bahwa trader tidak dapat membandingkan Nilai ATR dari beberapa sekuritas secara sekaligus. Apa yang dianggap sebagai Nilai ATR tinggi atau Rentang ATR tinggi untuk satu sekuritas mungkin tidak sama untuk sekuritas lainnya. Seorang trader harus mempelajari dan meneliti relevansi ATR untuk setiap sekuritas secara independen ketika melakukan analisis chart.

Bandingkan chart dibawah ini.

Apple (AAPL) memiliki harga diatas $450 dan ATR diatas 12

Ford (F) memiliki harga diatas $17 dan ATR yang kurang dari 1.

Kesimpulan

ATR adalah alat analisis chart yang bagus untuk mengawasi volatilitas yang merupakan variabel yang selalu penting dalam charting atau berinvestasi. Ini adalah pilihan yang baik ketika mencoba untuk mengukur kekuatan keseluruhan pergerakan atau untuk menemukan sebuah rentang trading. Meski demikian, indikator ini sebaiknya digunakan sebagai pelengkap terhadap indikator yang lebih menekankan terhadapa pergerakan harga. Begitu suatu pergerakan telah dimulai, ATR dapat menambah tingkat kepercayaan (atau tidak sama sekali) terhadap pergerakan tersebut.

Input

Panjang

Periode waktu yang digunakan dalam mengkalkulasi Rentang Rata-Rata Sebenarnya. 14 hari adalah bawaannya.

Corak

ATR

Dapat mengubah visibilitas Garis ATR serta visibilitas garis harga yang menunjukkan nilai aktual ATR Line. Dapat juga memilih warna, ketebalan garis dan tipe visual garis ATR (Garis adalah bawaannya).

Presisi

Mengatur jumlah tempat desimal yang ada pada nilai indikator sebelum dibulatkan. Semakin tinggi angka ini, semakin banyak titik desimal pada nilai indikator.